Transparentność · Metodologia

Metoda Investlytic, jawne.

Każda akcja z uniwersum przechodzi przez ten sam silnik: 5 obiektywnych kryteriów, zmierzonych na rzeczywistych danych rynkowych. Oto dokładnie to, co sprawdzają, skąd pochodzą liczby, i co metoda nie robi.

Dane silnika zaktualizowane do : ładowanie...

Zawartość informacyjno-educacyjna. Investlytic nie udziela konsultacji inwestycyjnych na indywidualną podstawę i nie jest regulowanym usługodawcą AMF. Nic na tej stronie nie stanowi rekomendacji do zakupu lub sprzedaży ani nie jest gwarancją zysku.

Silnik

Pięć kryteriów, jedno po drugim.

Każdy kryterium to binarny test (zaliczono lub nie), stosowany identycznie do wszystkich akcji. Granice poniżej są rzeczywiście używanymi przez silnik.

Tendencja ceny na 8 lat

seuil : ×1,5 minimum

On regarde le chemin parcouru par le cours sur 8 ans. Une action à 100 € il y a 8 ans doit valoir aujourd'hui au moins 150 € (soit +50 %). C'est le filtre de fond : privilégier les titres qui créent de la valeur dans la durée.

Reguła silnika: cena była przemnożona co najmniej przez 1,5 w ciągu 8 lat.

Croissance du chiffre d'affaires & des bénéfices

seuil : CAGR > 1 %/an

Obliczamy skumulowany roczny wzrost (CAGR) przychodów i zysków w ciągu 8 lat. Oba muszą rosnąć: firma musi sprzedawać więcej i zarabiać więcej, a nie tylko jedno z nich.

Règle moteur : tendance positive (> 1 %/an) des revenus i des bénéfices sur 8 ans.

Dług kontrolowany

seuil : Dette / fonds propres < 0,5

Le ratio dette sur fonds propres mesure l'effet de levier. En dessous de 0,5, l'entreprise doit moins de 0,50 € pour 1 € de capitaux propres : un bilan solide, moins vulnérable aux chocs.

Règle moteur : ratio Dette / Fonds propres < 0,5 (seuil max).

Rzeczpospolita ocena (P/E)

seuil : P/E < 25

Le P/E (cours rapporté au bénéfice par action) indique combien vous payez pour 1 € de bénéfice annuel. En dessous de 25, on écarte les titres dont le prix est déjà tendu par rapport aux profits.

Règle moteur : ratio P/E < 25 (seuil max).

Korygowanie ostatnie 6 miesięcy

zakres docelowy: 10% do 20%

Mierzymy spadek od szczytu z ostatnich 6 miesięcy. Docelowy zakres to korekta o 10% do 20%: wystarczająco, aby zapewnić ciekawszy punkt wejścia, bez sygnalizowania załamania. Powyżej 20% korekta jest uważana za nadmierną; poniżej 10% spadek jest niewystarczający.

Reguła silnika: korekcja w zakresie od 10% do 20% od najwyższej wartości w ciągu 6 miesięcy.

Ocena na 5

Chaque critère réussi rapporte 1 point : le score total va de 0 à 5. Le screener « Akcje w trendzie » ne retient que les titres notés 4/5 lub 5/5. Un 5/5 valide les cinq tests simultanément ; un 4/5 en valide quatre.

Ocena jest całkowicie mechaniczna: dodaje testy faktualne, bez opinii subiektywnych ani ukrytego przewagi.

En chiffres · aujourd'hui

L'univers analysé, à la dernière mise à jour.

Realne liczby z ostatniego przebiegu silnika. Zmieniają się przy każdej aktualizacji.

71 388

Akcje poddane analizie

4 482

Retenues (score ≥ 4)

924

Ocenione 5/5

3 558

Ocenione 4/5

Źródła danych

Źródła danych.

Dane rynkowe opublikowane

Ceny, bilansy i wyniki zapisów pochodzą z dostawcy danych finansowych. Kwoty są przeliczone na USD na obecnym kursie wymiany; stosunki pozostają neutralne w walucie.

Codziennych aktualizacji

Automatyczne zadania odświeżają zestawy danych co dzień. Dokładna świeżość każdego zestawu danych jest dostępna w czasie rzeczywistym na stronie Stan usługi.

Brak wymyślonych wartości

Mechanizm pracuje tylko na rzeczywistych danych. Gdy brakuje danej dla akcji, ta nie jest oceniana zamiast jej uzupełnienia estymacją.

Punkt · przejrzystość

Jak obliczamy nasze wyniki.

Każda wydajność wyświetlana na stronie (na przykład w symulatorach) przestrzega tego samego reguły obliczeń, wyrażonej tutaj, aby uniknąć wszelkiej niejasności.

Jakim algorytmem?

Les simulateurs rejouent un regularna wypłata (DCA, dollar-cost averaging) sur des données historiques réelles. On applique le même versement à intervalle fixe sur toute la période, puis on mesure la valeur finale et le rendement obtenu. Brak wyników n'est extrapolé : tout repose sur des cours réellement observés.

Na jakim okresie?

Okres obliczeń zawsze jest wyświetlany obok wyniku (data początkowa i końcowa). Wartość bez okresu nie ma sensu: precyzujemy ją systematycznie. Opłaty za transakcje i podatek nie są odliczane, chyba że jest to wyraźnie zaznaczane (np. porównanie PEA / konta-titres).

Jakie mają te wyniki dla przyszłości?

Nic nie jest gwarantowane. Przede wszystkim, przeszłe osiągnięcia to historyczny fakt, nie prognoza. Rynek może się zmieniać; inwestowanie zawiera ryzyko straty kapitału. Symulacje służą do zrozumienia mechanizmu, nie do obietnic zysku.

Czczość

Ograniczenia metody.

Prosty i przejrzysty model ma swoje ograniczenia. Oto one, bez ogródek.

Mechanizm jest mechaniczny: stosuje 5 testów numerycznych i nie ocenia jakości zarządzania, pozycji konkurencyjnej ani sytuacji makroekonomicznej.
Il s'appuie sur des données historiques et comptables, qui peuvent être révisées, retardées ou ponctuellement incomplètes chez la source.
Wysoki wynik nie przewidywa liniowa zmiany ceny w przyszłości. Jest punktem wyjścia dla własnego analizy, nie końcowym wnioskiem.
Progi (×1,5 · P/E 25 · dług 0,5 · korekcja 10-20 %) to wybory metody : przydatne do porównywania, ale arbitralne natury.
Metoda nie uwzględnia twojej osobistej sytuacji (horyzont, podatek, tolerancja ryzyka, dywersyfikacja).

Powiadomienie. Investlytic to narzędzie informacyjne i edukacyjne w zakresie finansów. Treść nie stanowi porady inwestycyjnej, rekomendacji ani zachęty. Inwestowanie zawiera ryzyko utraty kapitału; wyniki przeszłe nie są predyktorem przyszłych wyników. W przypadku wątpliwości skonsultuj się z konsultantem uprawnionym.